హెడ్జ్ ఫండ్ అంటే ఏమిటి | ఫీజు, స్ట్రక్చర్ & స్ట్రాటజీలకు గైడ్ (ఇన్ఫోగ్రాఫిక్స్ తో)
హెడ్జ్ ఫండ్ నిర్వచనం
హెడ్జ్ ఫండ్ అనేది వివిధ పెట్టుబడిదారులు మరియు సంస్థాగత పెట్టుబడిదారుల ఫండ్ యొక్క పూలింగ్ ద్వారా తయారు చేయబడిన దూకుడుగా పెట్టుబడి పెట్టిన పోర్ట్‌ఫోలియో మరియు వివిధ రకాల ఆస్తులలో పెట్టుబడులు పెట్టడం, ఇది సాధారణంగా వివిధ రిస్క్ మేనేజ్‌మెంట్ టెక్నిక్స్ మరియు హెడ్జింగ్ టెక్నిక్‌ల ద్వారా అధిక రిస్క్‌కు బదులుగా అధిక రాబడిని అందించే ఆస్తుల సమూహం.
వివరణ
వాటిలో పెట్టుబడి పెట్టడానికి మీకు బిల్ గేట్స్ వంటి డబ్బు అవసరం మరియు వాటిని నిర్వహించడానికి మీకు ఐన్‌స్టీన్ వంటి మెదళ్ళు అవసరం. ఉపయోగించిన వివిధ వ్యూహాలు మరియు కొన్ని అద్భుతమైన రాబడి కారణంగా హెడ్జ్ ఫండ్స్ బాగా వెలుగులోకి వచ్చాయి. సాంప్రదాయ ఫండ్ రంగాన్ని వారు బలమైన సవాలుతో ఎదుర్కొన్నారు. సాంప్రదాయ రంగం కంటే వారు ఎక్కువ శ్రద్ధ మరియు మీడియా ఆసక్తిని ఆకర్షించారు. హెడ్జ్ ఫండ్ల గురించి కూడా మీరు చాలా విన్నారు.
వారి లాభదాయకమైన పరిహార ప్యాకేజీల కారణంగా ప్రతిభావంతులైన ఫండ్ నిర్వాహకుల కొలను పొందడంలో వారు విజయవంతమయ్యారు. సంవత్సరాలుగా, వారు మూలధనం యొక్క బలమైన ప్రవాహాన్ని ఆకర్షించారు.
హెడ్జ్ ఫండ్ ఒక రకమైన పూల్ పెట్టుబడి అని మీరు చెప్పవచ్చు. అయితే మ్యూచువల్ ఫండ్ ఒకేలా లేదు? కాబట్టి హెడ్జ్ ఫండ్ ఇతరులకన్నా భిన్నంగా ఉంటుంది?
ప్రధాన వ్యత్యాసం:
హెడ్జ్ ఫండ్లలో పెట్టుబడులు పరిమిత పెట్టుబడిదారుల సమూహానికి మాత్రమే తెరవబడతాయి మరియు దాని పనితీరు సంపూర్ణ రిటర్న్ యూనిట్లలో కొలుస్తారు.
మీరు హెడ్జ్ ఫండ్ల నామకరణం ద్వారా వెళితే, హెడ్జ్ (హెడ్జింగ్) అనే పదానికి మొత్తం ప్రమాదాన్ని తగ్గించడం అని అర్ధం. ఇది సాధారణంగా ఉన్న నష్టాన్ని పూడ్చడంలో సహాయపడే ఆస్తి స్థానం తీసుకోవడం ద్వారా జరుగుతుంది.
హెడ్జ్ ఫండ్స్ ఎలా పని చేస్తాయి?
- ఇది లాంగ్ & షార్ట్ పొజిషన్స్ రెండింటినీ తీసుకుంటుంది.
- ఇది మధ్యవర్తిత్వాన్ని ఉపయోగిస్తుంది.
- తక్కువ విలువైన సెక్యూరిటీల కొనుగోలు మరియు అమ్మకం ఇందులో ఉంది.
- ఇది ఎంపికలు లేదా బాండ్లను వర్తకం చేస్తుంది.
- మరియు ప్రాథమికంగా మార్కెట్లో ఉన్న ఏదైనా అవకాశంలో పెట్టుబడి పెడుతుంది.
- కాబట్టి దాని ప్రాధమిక లక్ష్యం అస్థిరత & ప్రమాదాన్ని తగ్గించడం మరియు మూలధనాన్ని కాపాడటం అని మీరు చెప్పవచ్చు.
మేము నష్టాలను తగ్గించడం గురించి మాట్లాడుతున్నప్పుడు, హెడ్జ్ ఫండ్స్ దీన్ని ఎలా చేస్తాయో తెలుసుకుని మీరు ఆశ్చర్యపోవచ్చు. అలా చేయడం కోసం, వారు అనేక రకాల పరికరాలను మరియు అద్భుతంగా విచిత్రమైన వ్యూహాలను కూడా ఉపయోగిస్తారు. వారు తమ పెట్టుబడి ఎంపికలలో కూడా సరళంగా ఉంటారు.
దీని అర్థం ఏమిటంటే వారు చిన్న అమ్మకం, పరపతి, పుట్స్, కాల్స్, ఆప్షన్స్, ఫ్యూచర్స్ వంటి ఉత్పన్నాలను ఉపయోగించవచ్చు.
సరే, ఇది ఒక వాక్యంలో చాలా విభిన్న విషయాలు. కాబట్టి ఇప్పుడు ముందుకు సాగి దాని లక్షణాలను పరిశీలిద్దాం.
హెడ్జ్ ఫండ్స్ లక్షణాలు
హెడ్జ్ ఫండ్ల గురించి మీరు గమనించే ఒక సాధారణ మరియు తరచుగా విషయం ఏమిటంటే అవి పెట్టుబడి రాబడి, అస్థిరత మరియు రిస్క్ పరంగా చాలా తేడా ఉంటాయి.
- వాటిలో కొన్ని మార్కెట్-కాని పరస్పర సంబంధం ఉన్న రాబడిని అందించగల సామర్థ్యాన్ని కలిగి ఉంటాయి.
- హెడ్జ్ ఫండ్లలో ప్రధాన పెట్టుబడిదారులు పెన్షన్ ఫండ్స్, ఎండోమెంట్స్, ఇన్సూరెన్స్ కంపెనీలు, ప్రైవేట్ బ్యాంకులు మరియు అధిక నెట్ వర్త్, వ్యక్తులు మరియు కుటుంబాలు.
- హెడ్జ్ ఫండ్లను అనుభవజ్ఞులైన పెట్టుబడి నిపుణులు నిర్వహిస్తారు.
- అవి ద్రవ పెట్టుబడులు.
- వారికి ఎటువంటి నిబంధనలు లేవు.
- వారు దూకుడు పెట్టుబడి వ్యూహాలను ఉపయోగించుకుంటారు.
హెడ్జ్ ఫండ్స్ ఆర్గనైజేషన్ స్ట్రక్చర్
- హెడ్జ్ ఫండ్ల కోసం మీరు కనుగొనే ప్రధాన సంస్థాగత నిర్మాణం జనరల్ / లిమిటెడ్ పార్ట్‌నర్‌షిప్ మోడల్‌తో ఉంటుంది.
- ఇక్కడ సాధారణ భాగస్వాములు ఫండ్ నిర్వహణ బాధ్యతను చేపట్టడంలో పాల్గొంటారు, అయితే భాగస్వామ్యానికి పెట్టుబడులు పెట్టడంలో పరిమిత భాగస్వాములు పాల్గొంటారు. పరిమిత భాగస్వాములు వారి చెల్లించిన మూలధన మొత్తాలకు మాత్రమే బాధ్యత వహిస్తారు.
- అలాగే, సాధారణ భాగస్వాములకు ఉపయోగించే సాధారణ నిర్మాణం పరిమిత బాధ్యత సంస్థ. పరిమిత బాధ్యత సంస్థ అనేది ఒక ప్రవాహం ద్వారా పన్ను సంస్థ మరియు పెట్టుబడిదారులు వారి పెట్టుబడి మొత్తానికి బాధ్యతతో పరిమితం.
హెడ్జ్ ఫండ్ అంటే ఏమిటి? యొక్క రేఖాచిత్ర ప్రాతినిధ్యం కోసం మీరు ఇన్ఫోగ్రాఫిక్‌ను చూడవచ్చు.
పఠన సమయం: 90 సెకన్లు
హెడ్జ్ ఫండ్స్ ఫీజు స్ట్రక్చర్స్
హెడ్జ్ ఫండ్ నిర్వాహకులకు రెండు రకాల ఫీజులతో పరిహారం ఇవ్వబడుతుంది:
- నిర్వహణ రుసుము
- పనితీరు ఆధారిత ప్రోత్సాహక రుసుము
నిర్వహణ రుసుము నిర్వహణ కింద ఆస్తిచే కొలుస్తారు మరియు సాధారణంగా ఫండ్ పరిమాణంలో ఒక శాతంగా లెక్కించబడుతుంది. ఈ రుసుము నిర్వహణలో ఉన్న నికర ఆస్తులలో 1-4% నుండి ఎక్కడైనా ఉంటుంది, అయినప్పటికీ, 1-2% అనేది చాలా సాధారణ పరిధి.
పనితీరు-ఆధారిత ప్రోత్సాహక రుసుము హెడ్జ్ ఫండ్ చేసే లాభంలో 15% -20% ఉంటుంది.
అధిక ప్రోత్సాహక-ఆధారిత ఫీజుల కారణంగా, హెడ్జ్ ఫండ్ నిర్వాహకులు ఎల్లప్పుడూ బెంచ్ మార్క్ రాబడిని ఓడించడం కంటే సంపూర్ణ రాబడిని లక్ష్యంగా చేసుకుంటారు.
హెడ్జ్ ఫండ్లలో పెట్టుబడిదారులు
హెడ్జ్ ఫండ్లలో ప్రధాన పెట్టుబడిదారులు క్రిందివి:
- పెన్షన్ ఫండ్స్
- ఛారిటబుల్ ఫౌండేషన్స్
- యూనివర్శిటీ ఎండోమెంట్స్
- హై నెట్ వర్త్ వ్యక్తులు
హెడ్జ్ ఫండ్‌లో కనీస పెట్టుబడి అవసరాలు
హెడ్జ్ ఫండ్స్ అందరికీ కాదని గుర్తుంచుకోండి. హెడ్జ్ ఫండ్లలో పెట్టుబడి పెట్టడానికి మీరు గుర్తింపు పొందిన పెట్టుబడిదారుడి నిర్వచనాన్ని తీర్చాలి. మీరు ఈ క్రింది అవసరాలను తీర్చినట్లయితే మీరు గుర్తింపు పొందిన పెట్టుబడిదారుడిగా పరిగణించబడతారు:
- Million 1 మిలియన్ కంటే ఎక్కువ నికర విలువ, ఒంటరిగా లేదా జీవిత భాగస్వామితో సంయుక్తంగా ఉంది.
- గత రెండేళ్లలో ప్రతి $ 200,000 సంపాదించింది.
- జీవిత భాగస్వామితో కలిపి గత రెండు సంవత్సరాల్లో ప్రతి $ 300,000 సంపాదించారు.
- భవిష్యత్తులో అదే మొత్తాన్ని సంపాదించాలని సహేతుకమైన నిరీక్షణ కలిగి ఉండటం.
హెడ్జ్ ఫండ్స్ స్ట్రాటజీస్
హెడ్జ్ ఫండ్లకు వివిధ రకాల హెడ్జింగ్ వ్యూహాలు అందుబాటులో ఉన్నాయి. వాటిలో కొన్ని క్రింద ఇవ్వబడ్డాయి:
- లాంగ్ / షార్ట్ ఈక్విటీ
- మార్కెట్ తటస్థ
- మధ్యవర్తిత్వం విలీనం
- కన్వర్టిబుల్‌ ఆర్బిట్రేజ్‌
- మూలధన నిర్మాణం మధ్యవర్తిత్వం
- స్థిర-ఆదాయ మధ్యవర్తిత్వం
- కార్యక్రమము నడిపించిన
- గ్లోబల్ మాక్రో
- చిన్నది మాత్రమే
మీలోని వ్యూహాల గురించి మరింత తెలుసుకోవడానికి హెడ్జ్ ఫండ్ స్ట్రాటజీలపై మా వివరణాత్మక వ్యాసం ద్వారా వెళ్ళవచ్చు.
హెడ్జ్ ఫండ్స్ మరియు మ్యూచువల్ ఫండ్ల మధ్య కీలక తేడాలు
ప్రదర్శన
మ్యూచువల్ ఫండ్ల పనితీరు దాని సంబంధిత సూచికకు సంబంధించి కొలుస్తారు. ఉదాహరణకు, ఆ రంగంలో ఎస్ & పి 500 ఇండెక్స్ లేదా ఇతర సారూప్య మ్యూచువల్ ఫండ్స్. సాపేక్ష సూచికలు తగ్గినప్పటికీ హెడ్జ్ ఫండ్స్ లాభం పొందుతాయని భావిస్తున్నారు.
నియంత్రణ
మ్యూచువల్ ఫండ్స్ అధికంగా నియంత్రించబడతాయి. మరోవైపు, హెడ్జ్ ఫండ్స్ మ్యూచువల్ ఫండ్లతో పోలిస్తే అంతగా నియంత్రించబడవు.
ఫీజు
మ్యూచువల్ ఫండ్ల విషయంలో చెల్లించే ఫీజులు నిర్వహణలో ఉన్న ఆస్తుల శాతాన్ని బట్టి ఉంటాయి. హెడ్జ్ ఫండ్ల విషయంలో, స్థిర ఫీజులతో పాటు ఫండ్ నిర్వాహకులకు చెల్లించే ప్రోత్సాహక రుసుములు ఉన్నాయి.
అస్థిర పరిస్థితులు
క్షీణిస్తున్న మార్కెట్లకు వ్యతిరేకంగా మ్యూచువల్ ఫండ్స్ తమ పోర్ట్‌ఫోలియోను సేవ్ చేయలేకపోతే, హెడ్జ్ ఫండ్‌లు వివిధ వ్యూహాల వల్ల అలా చేయగలవు.
భవిష్యత్ పనితీరు
మ్యూచువల్ ఫండ్ల పనితీరు ఎక్కువగా ఈక్విటీ మార్కెట్ల దిశపై ఆధారపడి ఉంటుందని మీరు చెప్పగలరు. హెడ్జ్ ఫండ్ల విషయంలో, ఈక్విటీ మార్కెట్ దిశలో భవిష్యత్తు పనితీరు తీవ్రంగా ప్రభావితం కాదు. క్రెడిట్ ఇక్కడ ఉపయోగించిన అద్భుతమైన వ్యూహాలకు వెళుతుంది.
హెడ్జ్ ఫండ్ల ప్రయోజనాలు
- హెడ్జ్ ఫండ్లలో ఎక్కువ భాగం వారి మెదడుగల ఫండ్ నిర్వాహకులు రూపొందించిన అద్భుతమైన వ్యూహాలను కలిగి ఉన్నాయి. ఈ కారణంగా, పెరుగుతున్న మరియు పడిపోతున్న ఈక్విటీ మరియు బాండ్ మార్కెట్లలో నిధులు సానుకూల రాబడిని పొందగలవు.
- మీ పెట్టుబడి లక్ష్యాన్ని చేరుకోవడంలో మీకు సహాయపడే విస్తృత శ్రేణి హెడ్జ్ ఫండ్స్ స్ట్రాటజీస్ అందుబాటులో ఉన్నాయి.
- మీరు మీ సమతుల్య పోర్ట్‌ఫోలియోలో హెడ్జ్ ఫండ్స్‌ను చేర్చుకుంటే మొత్తం పోర్ట్‌ఫోలియో ప్రమాదాన్ని తగ్గించాలని నిర్ధారించుకోండి.
- సాంప్రదాయ పెట్టుబడి నిధుల కంటే హెడ్జ్ ఫండ్లకు అధిక రాబడి మరియు తక్కువ మొత్తం ప్రమాదం ఉందని నిరూపించడంలో ఇయర్స్ ఆఫ్ స్టాటిస్టిక్స్ మరియు డేటా సహాయపడ్డాయి.
- ఇది దీర్ఘకాలిక పెట్టుబడి పరిష్కారం.
- ఇది పోర్ట్‌ఫోలియో డైవర్సిఫికేషన్‌లో సహాయపడుతుంది.
హెడ్జ్ ఫండ్లలో పెట్టుబడి పెట్టడానికి చిట్కాలు
- గుర్తింపు పొందిన పెట్టుబడిదారుడిగా ఉండండి -గుర్తింపు పొందిన పెట్టుబడిదారుడిగా ఉండటానికి మీరు కనీస స్థాయి పెట్టుబడి మరియు ఆదాయానికి అనుగుణంగా ఉండాలి. పెట్టుబడి పెట్టడానికి ముందు మీరు ఎక్కడ నిలబడ్డారో తెలుసుకోండి.
- ఫీజు తెలుసుకోండి -నిర్వహణ రుసుము 1% -2% మధ్య ఉంటుంది మరియు ప్రోత్సాహక రుసుము 20% వరకు ఉంటుంది. ఫీజు మీ పెట్టుబడిపై రాబడిని బాగా ప్రభావితం చేస్తుంది కాబట్టి ఫీజులను సరిగ్గా అర్థం చేసుకోండి.
- ఫండ్ ప్రాస్పెక్టస్ అర్థం చేసుకోండి -ఫండ్ ప్రాస్పెక్టస్ మరియు ఇతర సంబంధిత పదార్థాల ద్వారా సరిగ్గా వెళ్ళండి. మీరు నిబంధనలు మరియు షరతులు, పాల్గొన్న ప్రమాదం, వ్యూహాలు, సమయ హోరిజోన్ మొదలైనవాటిని అర్థం చేసుకున్నారని నిర్ధారించుకోండి.
- పరిమితులు ఏదైనా ఉంటే తెలుసుకోండి -రీడీమ్ చేసే అవకాశాలను మరియు లాక్-అప్ కాలాన్ని సరిగ్గా అర్థం చేసుకోండి.
ముగింపు
కాబట్టి నేను సహకరించాల్సిన హెడ్జ్ ఫండ్ అంటే ఏమిటి. హెడ్జ్ ఫండ్ల గురించి మనం విన్న దాని నుండి ఇప్పటి వరకు హెడ్జ్ ఫండ్స్ ఈ ఇన్వెస్టింగ్ ప్రపంచంలో వినూత్న పెట్టుబడి వ్యూహాలను తీసుకువచ్చాయని చెప్పగలను. ఇది పెట్టుబడి సంఘానికి కొత్త ఉత్సాహాన్ని ఇచ్చింది.
కాబట్టి మీరు ఏమి చెప్తారు, గొప్ప పెట్టుబడి ఆలోచనలా అనిపిస్తుంది?
హెడ్జ్ ఫండ్లకు సంబంధించిన ఇతర ఆసక్తికరమైన కథనాలు
- హెడ్జ్ నిష్పత్తిని లెక్కించండి
- ఇన్వెస్ట్మెంట్ బ్యాంకింగ్ vs హెడ్జ్ ఫండ్ మేనేజర్
- హెడ్జ్ ఫండ్ ఉద్యోగాలు
- హెడ్జ్ ఫండ్ ప్రమాదాలు <
