ఆస్తి తరగతులు (నిర్వచనం, ఉదాహరణలు) | ఆస్తి తరగతుల టాప్ 5 రకాలు
ఆస్తి తరగతుల నిర్వచనం
స్థిరమైన ఆస్తులు, ఈక్విటీ (ఈక్విటీ పెట్టుబడులు, ఈక్విటీ-లింక్డ్ సేవింగ్ స్కీమ్‌లు), రియల్ ఎస్టేట్, వస్తువులు (బంగారం, వెండి, కాంస్య) వంటి వివిధ తరగతులుగా ఆస్తులు వాటి రకాలు, ప్రయోజనం లేదా రాబడి లేదా మార్కెట్ల ఆధారంగా వివిధ తరగతులుగా వర్గీకరించబడతాయి. నగదు మరియు నగదు సమానమైనవి, ఉత్పన్నాలు (ఈక్విటీ, బాండ్లు, debt ణం మొదలైనవి) మరియు హెడ్జ్ ఫండ్స్, బిట్‌కాయిన్లు మొదలైన ప్రత్యామ్నాయ పెట్టుబడులు.
మార్కెట్లలో సారూప్య లక్షణాలు మరియు సారూప్య ప్రవర్తన కలిగిన ఆర్థిక సాధనంగా కూడా దీనిని నిర్వచించవచ్చు. ఉదాహరణకు, ఈక్విటీలు, అన్ని రకాల స్టాక్‌లను కలిపి, ఆస్తి తరగతిని ఏర్పరుస్తాయి. పెట్టుబడిదారులకు మరియు వారి జారీదారులకు ఈ సమూహాలకు మార్గనిర్దేశం చేసే చట్టాలు మరియు నిబంధనలను అర్థం చేసుకోవడానికి ఆస్తి తరగతి వర్గీకరణ ముఖ్యం. ఈక్విటీలతో పోలిస్తే ఒక ఆస్తి తరగతి, బాండ్లు చెప్పండి, వేరే SEC చట్టాలకు లోబడి ఉంటుంది.
ఆస్తి తరగతుల టాప్ 5 రకాలు
- ఈక్విటీ
- స్థిర ఆదాయ సెక్యూరిటీలు
- నగదు లేదా నగదుతో సమానమైన
- రియల్ ఎస్టేట్
- ఉత్పన్నాలు
ప్రతి రకమైన ఆస్తి తరగతులను వివరంగా చర్చిద్దాం -
# 1 - ఈక్విటీ
ఆస్తి తరగతుల జాబితాలో మొదటిది ఈక్విటీలు. ఈక్విటీ అనేది ఒక సంస్థలో యాజమాన్యం యొక్క వాటా, ఇది అన్ని అప్పులు చెల్లించిన తర్వాత సంస్థ యొక్క లిక్విడేషన్ లేదా అమ్మకం ద్వారా వచ్చే ఆదాయాన్ని హామీ ఇస్తుంది.
ఒక సంస్థ ప్రజల నుండి m 10 మిలియన్లను సేకరించాలని కోరుకుంటుంది. ఇది సంస్థలో యాజమాన్యం (దామాషా) బదులుగా మూలధనాన్ని అందించే కొనుగోలుదారులకు ఈక్విటీ షేర్లను జారీ చేస్తుంది. లిక్విడేషన్ లేదా అమ్మకం జరిగితే, అన్ని ఆస్తులు లిక్విడేట్ / అమ్మకం మరియు రుణగ్రహీతలు చెల్లించిన తర్వాత వాటాదారులు మిగిలి ఉన్న డబ్బుకు అర్హులు.
అకౌంటింగ్ సమీకరణం,
యజమాని ఈక్విటీ = ఆస్తులు - బాధ్యతలుఈ ఈక్విటీ (యజమానుల ఈక్విటీ) యొక్క భిన్నం అదనపు డబ్బును సేకరించడానికి సంస్థ యజమానులు కాలక్రమేణా విక్రయిస్తారు. ఏదేమైనా, ఈక్విటీ క్యాపిటల్‌లో అతని యాజమాన్యం ఆధారంగా ప్రతి వాటాదారుడు ఎంత మొత్తాన్ని పొందుతాడు.
ఇష్యూ ధర = కంపెనీ చెల్లించిన మూలధనం / జారీ చేసిన వాటాల సంఖ్యగమనిక: ఇష్యూ ధర తరువాత అదనపు మూలధనం ప్రవహించినప్పుడు షేరింగ్ ధరతో సంబంధం కలిగి ఉంటుంది.ఈక్విటీ ఉదాహరణ
ఈ రకమైన ఆస్తి తరగతులను అర్థం చేసుకోవడానికి క్రింద పునరుత్పత్తి చేయబడింది:
XYZ సంస్థ యొక్క చెల్లింపు మూలధనం ఏమిటి, అతను 500,000 షేర్లను జారీ చేశాడు, ఒక్కొక్కటి value 10 సమాన విలువను కలిగి ఉంది?
పరిష్కారం:
దశ 1: చెల్లింపు మూలధనం = జారీ చేసిన వాటాల సంఖ్య కంటే ఇష్యూ ధర రెట్లు
దశ 2: చెల్లింపు మూలధనం = $ 10 * 500,000
దశ 3: చెల్లింపు మూలధనం = M 5 మిలియన్
ఒక సంస్థ ఈ క్రింది కారణాల వల్ల ఈక్విటీని జారీ చేస్తుంది:
- ప్రజల నుండి భారీ మూలధనానికి ప్రాప్యత.
- సాధారణ ఆదాయాన్ని చెల్లించాల్సిన బాధ్యత లేదు.
- డివిడెండ్ చెల్లింపులకు కట్టుబడి ఉండదు.
- క్రెడిట్ రిస్క్ సమస్యలను ఎదుర్కొన్నప్పుడు ఈక్విటీ ఫైనాన్సింగ్ యొక్క ఏకైక ఎంపిక అవుతుంది.
అయితే, ఈక్విటీని జారీ చేయడం వల్ల కొన్ని ప్రతికూలతలు కూడా ఉన్నాయి. అనేక మంది వాటాదారుల ప్రమేయం ఆసక్తి సంఘర్షణకు కారణమవుతుంది. యాజమాన్య భిన్నం మరియు నిర్ణయం తీసుకోవడం రెండింటి పరంగా ఎక్కువ మంది వాటాదారులు అసలు యజమానుల నియంత్రణను తక్కువ చేస్తారు. ఈక్విటీ జారీ చేసేవారికి అతిపెద్ద ఎదురుదెబ్బలలో ఒకటి దాని ఖర్చు (అప్పుతో పోలిస్తే).
# 2 - స్థిర ఆదాయ సెక్యూరిటీలు
పరిపక్వత చివరిలో అసలు తిరిగి చెల్లించడంతో పాటు పెట్టుబడిదారులకు స్థిర రెగ్యులర్ ఆదాయానికి హామీ ఇచ్చే సెక్యూరిటీలు ఇవి. ఉదాహరణకు, 8% కూపన్ రేటు చెల్లించే 3 సంవత్సరాల కార్పొరేట్ బాండ్, పరిపక్వత తర్వాత పెట్టుబడిదారుడికి తిరిగి ఇచ్చే బిల్లు యొక్క ముఖ విలువ కాకుండా 3 సంవత్సరాలకు ప్రతి $ 80 కు స్థిర కూపన్ చెల్లింపులు చేస్తుంది.
కూపన్ రేటు నెలవారీ నుండి వార్షిక చెల్లింపులను కలిగి ఉంటుంది. యుఎస్ ట్రెజరీ బిల్లు స్థిర-ఆదాయ భద్రతకు ఒక ఉదాహరణ. అయితే, ఇది స్థిర కూపన్ చెల్లింపులను చెల్లించదు; ఇది చాలా సురక్షితమైన పెట్టుబడిగా పరిగణించబడుతుంది.
స్థిర ఆదాయ సెక్యూరిటీల ఉదాహరణ
కింది ఆస్తి తరగతుల ఉదాహరణ నుండి సాధారణ బాండ్ ఎలా పనిచేస్తుందో చూపవచ్చు.
ఏటా 5% కూపన్ రేటును వాగ్దానం చేసే సంస్థ నుండి పెట్టుబడిదారుడు 5 సంవత్సరాల face 1000 ముఖ విలువ కలిగిన కార్పొరేట్ బాండ్‌ను కొనుగోలు చేస్తాడని అనుకుందాం. చెల్లింపు షెడ్యూల్ క్రింది విధంగా ఉంది:
పరిష్కారం:
ఆస్తి తరగతుల వివరణాత్మక గణన కోసం మీరు క్రింద ఇచ్చిన ఎక్సెల్ టెంప్లేట్‌ను చూడవచ్చు.
బాండ్ల ద్వారా ఫైనాన్సింగ్ ఒక సంస్థకు ప్రయోజనకరంగా ఉంటుంది ఎందుకంటే -
- ఈక్విటీ ఫైనాన్సింగ్ కంటే చౌకైన మూలం.
- వడ్డీపై పన్ను కవచం యొక్క ప్రత్యేకత.
- చెల్లింపు షెడ్యూల్ కోసం కంపెనీలు నిబంధనలు చేయవచ్చు, ఇవి ఈక్విటీ విషయంలో అనూహ్యమైనవి.
అయితే స్థిర ఆదాయ సెక్యూరిటీలు క్రెడిట్ రిస్క్‌కు ఎక్కువ అవకాశం ఉంది.
# 3 - నగదు మరియు నగదు సమానతలు
ఈ రకమైన ఆస్తి తరగతి కింద, వ్యాపారంలో నగదు చాలా ముఖ్యమైన అంశాలలో ఒకటి. నగదును స్వల్పకాలిక పెట్టుబడులు మరియు రుణాల కోసం ఉపయోగించవచ్చు, అయితే కార్యాచరణ ఖర్చుల కోసం స్వల్పకాలిక రుణం కూడా తీసుకోవచ్చు.
నగదు సమానమైనవి, ఇదే తరహాలో, స్వల్పకాలిక వాగ్దానం చేసిన నిధులు మరియు అధిక ద్రవంగా ఉంటాయి. నగదు సమానమైన వారి స్వల్పకాలిక స్వభావం కారణంగా సాధారణంగా తక్కువ వడ్డీ రేట్లు ఉంటాయి. ఉదాహరణకు, స్వల్పకాలిక నిధులను ఇవ్వడానికి కార్పొరేట్ సంస్థ ఒక వాణిజ్య పత్రాన్ని జారీ చేస్తుంది.
# 4 - రియల్ ఎస్టేట్
ఈ వర్గాల ఆస్తులు దాని పేరును దాని భౌతిక లక్షణం నుండి సూచిస్తాయి. ఇవి ఇతర ఆస్తి తరగతులకు భిన్నంగా నిజమైన మరియు స్పష్టమైన ఆస్తులు. రియల్ ఎస్టేట్ అనేది ఒక సంస్థ లేదా ఒక వ్యక్తిగత పెట్టుబడిదారుడికి పెట్టుబడి వనరు, ఎందుకంటే ఇది ద్రవ్యోల్బణం నుండి రక్షణను ఇస్తుంది మరియు అధిక మూలధన లాభాల గురించి వారికి భరోసా ఇస్తుంది. దీనికి విరుద్ధంగా, రియల్ ఎస్టేట్ పెట్టుబడులు తరుగుదలకు లోబడి ఉంటాయి, ఇది సంస్థ యొక్క అకౌంటింగ్ పుస్తకాలలో ఖర్చు.
# 5 - ఉత్పన్నాలు
ఈ రకమైన ఆస్తి తరగతి క్రింద, ఒక ఉత్పన్నం అనేది ఒక ఒప్పందం, దాని విలువను ఒక ఆస్తిగా ఉండే అంతర్లీన నుండి పొందవచ్చు. ఒక రైతు మూడు నెలల తరువాత గోధుమ ధరల గురించి అనిశ్చితంగా ఉన్నాడని అనుకుందాం. ధర అనిశ్చితి ప్రమాదాన్ని తొలగించడానికి ధాన్యం కొనుగోలుదారుతో ఒప్పందం కుదుర్చుకోవడం ద్వారా అతను ప్రమాదాన్ని తగ్గించగలడు. ఉత్పన్నాలు పొడవైన స్థానం లేదా చిన్న స్థానం తీసుకొని వర్తకం చేయబడతాయి.
ఒప్పందం సమయంలో నిర్ణయించిన ఒప్పందం యొక్క ధరను సమ్మె ధర అంటారు. ఒప్పందం గడువు తేదీని మించి, ఆస్తులను కొనడానికి / అమ్మడానికి హక్కు (ఫార్వర్డ్ / ఫ్యూచర్స్ కోసం బాధ్యత) గడువు ముగుస్తుంది.
బ్రాడర్ పిక్చర్ అంటే ఏమిటి?
భవిష్యత్తులో విస్తరణ ప్రణాళికలను కలిగి ఉన్న సంస్థ యొక్క కోణం నుండి, ఈ ఆస్తి తరగతుల నిర్వహణ ఒక ముఖ్యమైన అంశంగా మారుతుంది. ఒక్కమాటలో చెప్పాలంటే, ఒక సంస్థ యొక్క మూలధన నిర్మాణం అది స్థాపించే వివిధ ఆస్తి తరగతుల పని కావచ్చు. ఒక సంస్థ యొక్క ఫైనాన్సింగ్ అవసరాలు స్టాక్స్ మరియు బాండ్ల ద్వారా చక్కగా పరిష్కరించబడతాయి, అయితే స్వల్పకాలిక ఖర్చులు నగదు మరియు నగదు సమానమైనవి భరిస్తాయి. కామన్ స్టాక్, ఇష్టపడే స్టాక్ మరియు అప్పులు వంటి ఆస్తి తరగతులు పెరిగినప్పుడు క్యాపిటల్ అసెట్ ప్రైసింగ్ మోడల్ (CAPM) యొక్క భావన ముఖ్యమైనది.
సాధారణ పెట్టుబడిదారుడికి కూడా, వివిధ ఆస్తి తరగతుల పరిజ్ఞానం ముఖ్యం. వేర్వేరు ఆస్తి తరగతులు రేటు మరియు రాబడి కోసం వేర్వేరు ప్రొఫైల్‌లను అందిస్తాయి. ఒక నిర్దిష్ట అధ్యయన వ్యవధిలో, యుఎస్ స్మాల్ క్యాప్ స్టాక్స్ యుఎస్ ప్రభుత్వ బాండ్ల కంటే చాలా ఎక్కువ రాబడిని ఇచ్చాయి.
వివిధ ఆస్తి తరగతుల యొక్క మంచి అవగాహన ద్వారా ఆశించిన రిటర్న్ యొక్క ఆప్టిమైజేషన్ యొక్క వైవిధ్యీకరణ. అందువల్ల, వ్యక్తిగత తరగతుల పెట్టుబడి వ్యూహాలకు మరియు కార్పొరేట్‌ల ఫైనాన్సింగ్ అవసరాలకు ఆస్తి తరగతులు చాలా సహాయపడతాయని నిరూపించవచ్చు.
మీరు ఈ ఆస్తి తరగతుల ఎక్సెల్ మూసను ఇక్కడ డౌన్‌లోడ్ చేసుకోవచ్చు - ఆస్తి తరగతులు ఎక్సెల్ మూస
