ప్రాథమిక EPS vs పలుచన EPS | మీరు తప్పక తెలుసుకోవలసిన టాప్ 7 తేడాలు!
ప్రాథమిక EPS మరియు పలుచన EPS మధ్య తేడాలు
ప్రాథమిక మరియు పలుచన ఇపిఎస్ రెండూ లాభదాయకత యొక్క కొలతలు, ప్రాధమిక డివిడెండ్ను తీసివేసిన తరువాత నికర ఆదాయాన్ని విభజించడం ద్వారా ప్రాథమిక ఇపిఎస్ లెక్కించబడుతుంది, తరువాత మరోవైపు మొత్తం వాటాల సంఖ్యతో విభజించబడింది, పలుచన ఇపిఎస్ కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీల ప్రభావాన్ని పరిగణనలోకి తీసుకుంటుంది కన్వర్టిబుల్ debt ణం వంటిది మరియు నికర ఆదాయ మైనస్ ఇష్టపడే డివిడెండ్లుగా లెక్కించబడుతుంది.
రెండు ఇపిఎస్ వ్యాపారం యొక్క లాభదాయకత కొలమానాలు.
- ప్రాథమిక EPS ఏ ఇతర వివరాలకు వెళ్లకుండా వ్యాపారం ఒక్కో షేరుకు ఎంత సంపాదిస్తుందో కొలుస్తుంది. (నికర ఆదాయం - ఇష్టపడే డివిడెండ్) బకాయి ఈక్విటీ షేర్ల సంఖ్యతో విభజించడం ద్వారా, మేము ప్రాథమిక ఇపిఎస్‌ను లెక్కించగలుగుతాము.
- పలుచన EPS, మరోవైపు, ప్రతి షేరుకు ఆదాయాలను లెక్కించడానికి కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలను పరిగణనలోకి తీసుకుంటుంది. కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలలో కన్వర్టిబుల్ ఇష్టపడే వాటాలు, ఉద్యోగుల స్టాక్ ఎంపికలు, debt ణం, ఈక్విటీ మొదలైనవి ఉన్నాయి.
సాధారణ వ్యక్తి పరంగా, ప్రాథమిక EPS మరియు పలుచన EPS ల మధ్య ప్రాథమిక వ్యత్యాసం ఏమిటంటే, పలుచన EPS లో, కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలన్నీ ఉపయోగించబడతాయి.
ఈ వ్యాసంలో, మేము ప్రతి మెట్రిక్ ద్వారా వెళ్లి వాటి మధ్య తులనాత్మక విశ్లేషణ చేయడానికి ప్రయత్నిస్తాము.
బేసిక్ ఇపిఎస్ వర్సెస్ డిల్యూటెడ్ ఇపిఎస్ ఇన్ఫోగ్రాఫిక్స్
కీ తేడాలు
- ప్రాథమిక EPS అనేది లాభదాయకత యొక్క సాధారణ కొలత. పలుచన EPS, మరోవైపు, ఒక క్లిష్టమైన కొలత.
- ఒక సంస్థ ఆర్థికంగా ఎలా పనిచేస్తుందో తెలుసుకోవడానికి బేసిక్ ఇపిఎస్ చాలా సరిఅయినది కాని చాలా మంచి విధానం కాదు. ఒక సంస్థ ఆర్థికంగా ఎలా పనిచేస్తుందో తెలుసుకోవడానికి పలుచన ఇపిఎస్ చాలా మంచి మరియు కఠినమైన విధానం.
- నికర ఆదాయం నుండి ఇష్టపడే డివిడెండ్ను తీసివేసి, ఆపై ఉన్న ఈక్విటీ షేర్లతో విభజించడం ద్వారా ప్రాథమిక ఇపిఎస్‌ను లెక్కించవచ్చు. మరోవైపు, పలుచబడిన ఇపిఎస్ నికర ఆదాయం, కన్వర్టిబుల్ ఇష్టపడే డివిడెండ్ మరియు interest ణ వడ్డీని జోడించి, ఆపై మొత్తాన్ని బకాయి షేర్లు మరియు సంస్థ యొక్క అన్ని కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీల ద్వారా విభజించడం ద్వారా లెక్కించవచ్చు.
- సాధారణ మూలధన నిర్మాణాన్ని కలిగి ఉన్న సంస్థలకు ప్రాథమిక EPS ఉపయోగించబడుతుంది. సంక్లిష్టమైన మూలధన నిర్మాణాలను కలిగి ఉన్న సంస్థలకు పలుచన EPS ఉపయోగించబడుతుంది.
- పలుచన EPS కన్నా, ప్రాథమిక EPS ఎల్లప్పుడూ ఎక్కువగా ఉంటుంది, ఎందుకంటే పలుచన EPS లో, అన్ని కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలు హారం లోని సాధారణ వాటాలకు జోడించబడతాయి.
తులనాత్మక పట్టిక
| పోలిక కోసం ఆధారం | ప్రాథమిక EPS | పలుచన EPS | ||
| స్వాభావిక అర్థం | ఈక్విటీ వాటాకు సంస్థ యొక్క ప్రాథమిక ఆదాయాలను తెలుసుకోవడానికి సహాయం చేయండి. | కన్వర్టిబుల్ షేర్‌కు కంపెనీ ఆదాయాలను తెలుసుకోవడానికి సహాయం చేయండి. | ||
| ప్రయోజనం | సంస్థ యొక్క లాభదాయకతను తెలుసుకోవడానికి. | కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలను చేర్చడం ద్వారా సంస్థ యొక్క లాభదాయకతను తెలుసుకోవడానికి. | ||
| పెట్టుబడిదారులకు ప్రాముఖ్యత | ఇది అన్ని కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలను కలిగి ఉండదు; | ఇది గణనలో కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలను కలిగి ఉన్నందున. | ||
| గణనలో ఏమి చేర్చబడింది? | సాధారణ వాటాలు. | సాధారణ వాటాలు, ఇష్టపడే వాటాలు, స్టాక్ ఎంపికలు, వారెంట్లు, అప్పు మొదలైనవి; | ||
| లెక్కింపు | (నికర ఆదాయం - ఇష్టపడే డివిడెండ్) / అత్యుత్తమ సాధారణ వాటాలు. | (నికర ఆదాయం + కన్వర్టిబుల్ ఇష్టపడే డివిడెండ్ + రుణ వడ్డీ) / అన్ని కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలతో పాటు సాధారణ వాటాలు. | ||
| కొలత విలువ | హారం సాధారణ వాటాలు మాత్రమే కనుక. | హారం అన్ని కన్వర్టిబుల్ సెక్యూరిటీలను కలిగి ఉన్నందున తక్కువ. | ||
| వాడుకలో సౌలభ్యత | సులభం. | తులనాత్మకంగా సంక్లిష్టమైనది. |
ముగింపు
ప్రాథమిక ఇపిఎస్ మరియు పలుచన ఇపిఎస్ చేతులు జోడిస్తాయి. సంస్థ యొక్క మూలధన నిర్మాణం చాలా క్లిష్టంగా ఉంటే, రెండింటికీ వెళ్లడం మంచిది.
రెండింటినీ నిర్ధారించడం వాటి మధ్య ప్రాథమిక వ్యత్యాసాన్ని తెలుసుకోవడానికి మీకు సహాయపడుతుంది. మరియు మీరు ఒక సంస్థ యొక్క వాటాకి వచ్చే ఆదాయాన్ని చాలా సాంప్రదాయిక కొలతతో చూడగలుగుతారు. ప్రాథమిక EPS మరియు పలుచన EPS ను మాత్రమే లెక్కించడం వలన సంస్థ యొక్క ఆర్ధిక ఆరోగ్యం యొక్క ప్రతి చిన్న వివరాలు మీకు అందించబడవు, అవి మంచి ప్రారంభం.
