ఆర్థిక ప్రకటన విశ్లేషణ యొక్క పరిమితులు | మీరు తప్పక తెలుసుకోవలసిన టాప్ 5!
ఆర్థిక ప్రకటన విశ్లేషణ పరిమితి
విశ్లేషణ ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ యొక్క వినియోగదారులకు అవసరమైన సమాచారాన్ని అందిస్తుంది, అయితే దీనికి కొన్ని పరిమితులు ఉన్నాయి, వీటిలో వేర్వేరు అకౌంటింగ్ విధానాలు మరియు విధానాలను అవలంబించడం, సర్దుబాటు చేయకపోవడం వల్ల వివిధ కంపెనీలలో ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ యొక్క పోలిక లేనివి ఉన్నాయి ద్రవ్యోల్బణ ప్రభావాలు, చారిత్రక డేటాపై ఆధారపడటం మొదలైనవి.
ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణ నుండి ఫలితాల విశ్వసనీయతను తగ్గించే టాప్ 5 పరిమితులను ఇక్కడ జాబితా చేసాము -
- అంతర్లీన డేటా యొక్క నాణ్యత (ఫూల్ప్రూఫ్ కాదు)
- స్వతంత్ర విశ్లేషణ (పూర్తి చిత్రం లేదు)
- చారిత్రక గణాంకాలు + అంచనాలు = అంచనాలు
- పరిమిత కాలానికి సమయపాలన / lev చిత్యం
- గుణాత్మక కారకాలను పరిగణించదు
ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ అనాలిసిస్ యొక్క టాప్ 5 పరిమితులు
# 1 - అంతర్లీన డేటా యొక్క నాణ్యత
ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణ, పేరు సూచించినట్లుగా, సంస్థ తన ఆర్థిక నివేదికలలో అందించిన డేటాపై ఎక్కువగా ఆధారపడి ఉంటుంది. అందువల్ల, విశ్లేషణ యొక్క ఖచ్చితత్వం ఆర్థిక నివేదికల యొక్క ఖచ్చితత్వం మరియు యథార్థతపై ఆధారపడి ఉంటుంది.
ఆర్థిక నివేదికలు ఆడిట్ చేయబడినప్పటికీ, అవి ఎల్లప్పుడూ ఫూల్ప్రూఫ్ కాదు. కొన్నిసార్లు, వారు సంస్థ యొక్క ఆర్ధిక స్థితి యొక్క నిజమైన చిత్రాన్ని ప్రదర్శించరు. ఇది కొన్ని కారణాల వల్ల జరగవచ్చు - మార్కెట్లో ఒక నిర్దిష్ట స్థానం / ఇమేజ్ ని కొనసాగించడం, బ్యాంకర్లు / కాబోయే పెట్టుబడిదారులను ఆకట్టుకోవడం. ఈ సందర్భంలో, వర్తించే పద్ధతులు మరియు నిష్పత్తులు ఎంత మంచివైనా, ఇది ఖచ్చితమైన విశ్లేషణ కాదు.
ప్రపంచవ్యాప్తంగా కనుబొమ్మలను పట్టుకున్న అతిపెద్ద అకౌంటింగ్ మోసాలలో ఒకటి ఎన్రాన్ కుంభకోణం, ఇది అక్టోబర్ 2001 లో వెలుగులోకి వచ్చింది. CEO జెఫ్రీ స్కిల్లింగ్ విజయవంతం కాని ఒప్పందాలు మరియు ప్రాజెక్టుల కారణంగా పోగుపడిన అప్పులను దాచడానికి ఆర్థిక వ్యవస్థలను తారుమారు చేశారు. ఈ సంస్థ యొక్క వాటా ధర 2000 మధ్యలో 90.75 డాలర్ల గరిష్ట స్థాయికి చేరుకుంది, ఇది మోసం వార్తలు వెలువడిన తరువాత USD 1 కన్నా తక్కువకు పడిపోయింది. ఆర్థిక నివేదికలలో తప్పుగా పేర్కొనడం యొక్క ప్రభావం అలాంటిది.
ప్రపంచవ్యాప్తంగా అధికారులు ఉన్నప్పటికీ ఇటువంటి మోసాలు వెలుగులోకి వస్తున్నాయి, వాటిని ఎదుర్కోవడానికి అనేక చర్యలు తీసుకుంటున్నాయి. పెట్టుబడి నిర్ణయాల కోసం ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణపై ఆధారపడటానికి ఇది ఒక ముఖ్యమైన అవరోధంగా నిరూపించబడింది.
# 2 - స్వతంత్ర విశ్లేషణ
వ్యక్తిగతంగా చూసే సంస్థ యొక్క ఫలితాలు పాఠకులకు మార్కెట్లో సంస్థ యొక్క స్థానం యొక్క సమగ్ర చిత్రాన్ని అందించవు - వారి పోటీదారులు మరియు మార్కెట్ సగటులతో పోల్చితే.
దీన్ని చిత్రించండి - “X” రంగంలో పనిచేసే ఒక సంస్థ మునుపటి సంవత్సరంతో పోలిస్తే 5% వృద్ధిని చూపిస్తుంది, అది 6% పెరిగింది. ప్రారంభంలో, కంపెనీ క్రిందికి వాలుగా ఉన్నట్లు అనిపించవచ్చు. అయితే, “X’ రంగం వృద్ధి 5% కన్నా తక్కువగా ఉంటే, కంపెనీ పరిశ్రమ సగటును అధిగమించిందని ఇది చూపిస్తుంది. తక్కువ పరిశ్రమ సగటు ఉన్నప్పటికీ, ఈ కాలంలో పరిశ్రమ ఎదుర్కొన్న కొన్ని అడ్డంకులను కంపెనీ అధిగమించి, సగటు “కుడి” వైపు ఉద్భవించిందని ఇది చూపిస్తుంది. అందువల్ల, కంపెనీ దాని స్వతంత్ర ఫలితాల ద్వారా రాయడం తెలివైనది కాదు.
ఇది కాకుండా, పరిశ్రమను ప్రభావితం చేసే ప్రభుత్వ విధానాలలో మార్పులు వంటి ఇతర అంశాలను పరిగణనలోకి తీసుకోవడం కూడా చాలా అవసరం - సానుకూలంగా లేదా ప్రతికూలంగా అయినా, కంపెనీ గణనీయమైన కార్యకలాపాలను కలిగి ఉన్న ప్రాంతాలలో సామాజిక-రాజకీయ పరిస్థితి. ఇవి ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణలో కారకం కాదు, కానీ అవి కంపెనీలపై నిజమైన ఆర్థిక పరిణామాలను కలిగి ఉంటాయి.
# 3 - చారిత్రక గణాంకాలు + అంచనాలు = అంచనాలు
ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్స్ అంటే కంపెనీ యొక్క గత పనితీరు (లాభం మరియు నష్ట ప్రకటన) యొక్క డాక్యుమెంటేషన్ మరియు దాని ఆస్తులు మరియు బాధ్యతలు దాని తయారీ తేదీ (బ్యాలెన్స్ షీట్) నాటికి నిలబడి ఉంటాయి. ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణ ఫలితాలను చేరుకోవడానికి ఆర్థిక విశ్లేషకులు తీసుకునే కొన్ని దశలు క్రిందివి -
- ఆర్థిక నివేదికల నుండి డేటాను సంగ్రహించండి
- సంబంధిత మార్కెట్ డేటాను అధ్యయనం చేయండి
- రెండింటినీ ఎక్స్‌ట్రాపోలేట్ చేయండి
- ఏదైనా ఉంటే నమూనాలను గుర్తించండి
- ఈ నమూనాలు మరియు గత డేటా ఆధారంగా కొన్ని ump హలను రూపొందించండి
- అంచనాలకు చేరుకోండి
పై నుండి, ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణ యొక్క ఫలితాలు కూడా చేసిన on హలపై ఆధారపడి ఉంటాయి. Ump హలు వ్యక్తిగతమైనవి మరియు దానిని తయారుచేసే వ్యక్తిపై ఆధారపడి ఉంటాయి మరియు అందువల్ల ఇది వ్యక్తికి వ్యక్తికి భిన్నంగా ఉండవచ్చు. మరియు ఇది ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణ తప్పు లేదా అసమంజసమైన ఫలితాలకు హాని కలిగిస్తుంది.
# 4 - సమయపాలన / .చిత్యం
ప్రతి డేటా, నివేదిక లేదా విశ్లేషణ వలె, ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణకు పరిమిత జీవితకాలం ఉంటుంది. మేము డైనమిక్ ప్రపంచంలో నివసిస్తున్నందున, ఇంటర్నెట్ యొక్క అద్భుతాలతో పాటు, ఈ రోజు విషయాలు చాలా వేగంగా మారుతాయి. మరియు విశ్లేషణ ప్రభావవంతంగా ఉండటానికి, అది కూడా తయారుచేయబడాలి మరియు సమయానికి వినియోగించబడాలి, ఆ తర్వాత అది విలువను కోల్పోతుంది.
విశ్లేషణ చేసేటప్పుడు ఉన్న ప్రత్యేక పరిస్థితుల ఆధారంగా విశ్లేషణలు చేయబడతాయి. మరియు ఆ పరిస్థితులు మారితే, విశ్లేషణకు తక్కువ లేదా .చిత్యం ఉంటుంది. ఒక రీడర్ / కాబోయే పెట్టుబడిదారుడు అటువంటి సమయంలో విశ్లేషణను పట్టుకుంటే, అతను / అతను తప్పు నిర్ణయం తీసుకోవచ్చు.
# 5 - గుణాత్మక కారకాలు
మేము ఈ అంశాన్ని ప్రారంభించిన విషయాన్ని పునరుద్ఘాటిస్తూ, ఆర్థిక నివేదికలలో సంగ్రహించబడని ఏ సంస్థ యొక్క విజయానికి లేదా లేకపోవటానికి అనేక అంశాలు దోహదం చేస్తాయి. ఇవి మీరు సంఖ్యను ఉంచలేని గుణాత్మక కారకాలు. ఉదాహరణకి -
- పరిశ్రమలో నిర్వహణ యొక్క నైపుణ్యం,
- నిర్వహణ మరియు ఉద్యోగుల నైతిక ప్రమాణాలు,
- మారుతున్న సమయాలతో ఉద్యోగులు తాజాగా ఉన్నారని నిర్ధారించడానికి వారికి ఇచ్చిన శిక్షణ నాణ్యత,
- విక్రేత మరియు కస్టమర్ సంబంధాల నిర్వహణ,
- ఉద్యోగుల ధైర్యం, మరో మాటలో చెప్పాలంటే, కంపెనీ యొక్క మిషన్ మరియు దృష్టితో ఉద్యోగులతో ఎలా కనెక్ట్ అయ్యారు - మరియు ఉద్యోగి ధైర్యాన్ని పెంచడానికి నిర్వహణ ఏ ప్రయత్నాలు చేస్తోంది?
ఈ ఆర్థికేతర అంశాలు మరియు మరెన్నో కంపెనీ భవిష్యత్తును ఆర్థిక కారకాలతో ప్రభావితం చేస్తాయి మరియు అందువల్ల విస్మరించకూడదు. అయినప్పటికీ, సాధారణ ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణలో, ఉపయోగించిన పద్ధతులు (నిష్పత్తి విశ్లేషణ, క్షితిజ సమాంతర విశ్లేషణ మరియు నిలువు విశ్లేషణ మొదలైనవి) సాధారణంగా సంఖ్యలపై ఆధారపడి ఉంటాయి మరియు ఈ గుణాత్మక కారకాలు పరిగణించబడవు.
సారాంశం
ఈ వ్రాతపూర్వకంతో, మేము ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ విశ్లేషణ యొక్క ప్రయోజనాలను మరియు దాని యొక్క అనేక పద్ధతులను పూర్తిగా వ్రాయడానికి ప్రయత్నిస్తున్నామా? ఖచ్చితంగా కాదు! దీనికి విరుద్ధంగా, ఇది పెట్టుబడికి సంబంధించిన నిర్ణయాలకు సహాయపడే ఉపయోగకరమైన సాధనం అని నమ్ముతారు.
ఏదేమైనా, ఒక పెట్టుబడిదారుడు / వాటాదారు ఒక సంస్థ యొక్క ఆర్థిక నివేదికల విశ్లేషణను సూచించినప్పుడు, అతను / అతను పేర్కొన్న అంశాలలో ఈ కారకాల గురించి జాగ్రత్తగా ఉండాలి మరియు తరువాత సమాచారం తీసుకోవాలి. వారెన్ బఫెట్ చెప్పినట్లు, “మీరు ఏమి చేస్తున్నారో తెలియక రిస్క్ వస్తుంది. ”
