ఆదాయాల నాణ్యత (ఉదాహరణ) | సంపాదన నాణ్యత యొక్క అగ్ర సూచికలు
“ఆదాయాల నాణ్యత” అంటే ఏమిటి?
ఆదాయాల నాణ్యత వ్యాపారం యొక్క ప్రధాన కార్యకలాపాల (పునరావృత) నుండి వచ్చే ఆదాయాన్ని సూచిస్తుంది మరియు ఇతర వనరుల నుండి వచ్చే వన్-ఆఫ్ ఆదాయాలు (నాన్‌క్రూరింగ్) కలిగి ఉండవు. నాణ్యతను అంచనా వేయడం ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ వినియోగదారు ప్రస్తుత ఆదాయం యొక్క "నిశ్చయత" మరియు భవిష్యత్తు అవకాశాల గురించి తీర్పులు ఇవ్వడానికి సహాయపడుతుంది.
- ఆదాయ నివేదిక యొక్క నాణ్యత ప్రధానంగా చారిత్రక ఆదాయాల యొక్క ఖచ్చితత్వం మరియు స్థిరత్వాన్ని అంచనా వేయడానికి మరియు భవిష్యత్ అంచనాల సాధనకు ఉపయోగించబడుతుంది.
- సముపార్జనల విషయంలో, విలువలు సాధారణంగా EBITDA యొక్క బహుళ (వడ్డీ, పన్నులు, తరుగుదల మరియు రుణ విమోచనానికి ముందు ఆదాయాలు) పై ఆధారపడి ఉంటాయి. అందువల్ల, కొనుగోలుదారు చారిత్రక ఆదాయాలు, పోకడలు, భవిష్య సూచనలలో ఉపయోగించే క్లిష్టమైన అంచనాలు మరియు ఆదాయాల స్థిరత్వాన్ని అర్థం చేసుకోవడం చాలా కీలకం.
- ఆదాయ కొలత అధిక నాణ్యతతో పరిగణించబడాలంటే, అది నగదు ప్రవాహాన్ని ప్రతిబింబిస్తుంది మరియు ఇది స్థిరంగా ఉండాలి. స్వీకరించదగిన ఖాతాలలో "ముడిపడి ఉన్న" ఆదాయాలు, ఉదాహరణకు, ఎక్కువ విలువను కలిగి లేవు, ఎందుకంటే గుర్తించబడినప్పటికీ, అవి ఇంకా గ్రహించబడలేదు. అదేవిధంగా, పూర్తి చేయని ఎగ్జిక్యూటివ్ స్థానం కారణంగా తక్కువ ఖర్చులు కారణంగా స్థిరంగా లేని ఆదాయాలు, ఉదాహరణగా, స్థిరమైన ఆదాయాలను మించిపోతాయి.
ఉదాహరణ
కంపెనీ ABC నికర ఆదాయం 130% పెరిగిందని చెప్పండి. దాని అమ్మకాలు 200% పెరిగాయి, దాని సాధారణ మరియు పరిపాలనా ఖర్చులను 10% తగ్గించగలిగింది. దీనికి విరుద్ధంగా, కంపెనీ XYZ అమ్మకాలు ఎక్కువ లేదా తక్కువ ఫ్లాట్ అని చెప్పండి, దాని ఖర్చులు 5% మాత్రమే పెరిగాయి మరియు దాని ఆస్తులు మరియు జాబితా క్షీణించిన విధానాన్ని మార్చిన తరువాత దాని నికర ఆదాయం 130% పెరిగింది.
- XYZ తో పోలిస్తే కంపెనీ ABC మంచి ఆదాయ నాణ్యతను కలిగి ఉందని చెప్పడం వివేకం, ఎందుకంటే కంపెనీ ABC యొక్క ఆదాయాలు కోర్ ఆపరేషన్లలో నిజమైన మెరుగుదలల నుండి, అనగా ఉత్పత్తుల అమ్మకం.
- కంపెనీ XYZ తన నికర ఆదాయంలో ఇదే విధమైన పెరుగుదలను నమోదు చేయగలిగింది, ప్రధానంగా అకౌంటింగ్ మార్పుల ఫలితంగా (తరుగుదల గణన మార్చబడింది), ఆదాయాల పెరుగుదల కాగితం లాభాల కంటే కొంచెం ఎక్కువ. XYZ కంపెనీ చట్టవిరుద్ధం లేదా తప్పు ఏమీ చేయలేదని గమనించడం ముఖ్యం, కానీ దాని నాణ్యత కంపెనీ ABC కంటే తక్కువగా ఉంది.
ఆదాయాల నాణ్యతను ప్రభావితం చేసే అంశాలు
ఎమోరీ విశ్వవిద్యాలయం నిర్వహించిన ఒక సర్వే ప్రకారం, 94.7% CFO లు సంస్థను విలువైనదిగా పెట్టుబడిదారులకు ఆదాయాలు చాలా ముఖ్యమైనవి లేదా కొంత అవసరం అని భావిస్తున్నాయి. ఆదాయాల నాణ్యతను నిర్వచించడం చాలా కష్టం మరియు, దానిని అంచనా వేయడానికి ఖచ్చితమైన ప్రమాణాలు లేనప్పటికీ, ఆదాయాలను అంచనా వేయడంలో అనేక అంశాలు పరిగణించబడతాయి.
- మొత్తంగా తీసుకుంటే, ఆదాయాలు నగదు లేదా నాన్‌కాష్, పునరావృతమయ్యే లేదా పునరావృతం కానివి, మరియు మార్పుకు లోబడి ఉండే ఖచ్చితమైన కొలత లేదా అంచనాల ఆధారంగా సంగ్రహించవచ్చు.
- ఒక సంస్థ మార్కెటింగ్ ప్రచారం నుండి ఉత్పత్తి చేయబడిన వ్యయ సామర్థ్యాలను లేదా అమ్మకాలను మెరుగుపరచడం ద్వారా ప్రతి సంవత్సరం తన ఆదాయాన్ని పెంచుకోగలిగితే, ఆ సంస్థకు అధిక-నాణ్యత ఆదాయం ఉంటుంది. ఒక సంస్థ యొక్క ఆదాయాలు వస్తువుల ధరలను పెంచడం వంటి బయటి వనరులతో అనుసంధానించబడి ఉంటే, అప్పుడు కంపెనీ తక్కువ నాణ్యత గల ఆదాయాలను కలిగి ఉంటుంది.
- అలాగే, ఒక సంస్థ అమ్మకాల వృద్ధిని నివేదించవచ్చు, కాని ఇది క్రెడిట్ అమ్మకాలు పెరగడం వల్ల కావచ్చు. సాధారణంగా, విశ్లేషకులు వదులుగా ఉన్న క్రెడిట్ పాలసీలను ఇష్టపడరు మరియు అమ్మకాలలో సేంద్రీయ వృద్ధిని ఇష్టపడతారు. ఒక సంస్థ అధిక నికర ఆదాయాన్ని కలిగి ఉండవచ్చు, కానీ అదే సమయంలో, కార్యకలాపాల నుండి ప్రతికూల నగదు ప్రవహిస్తుంది. ఇది కృత్రిమ మార్గాల ద్వారా చేయవచ్చు.
మొత్తం ఆదాయ నాణ్యత సూచికలు
ఆర్ధిక ప్రకటనలు పాఠకులను అధిక స్థాయిలో ఆదాయాలను అంచనా వేయడానికి ఉపయోగించే కొన్ని సంకేతాలను అందించగలవు. ఇవి (కానీ వీటికి పరిమితం కాదు):
- అకౌంటింగ్ పాలసీల త్రైమాసిక అనుగుణ్యత సంవత్సరానికి సంవత్సరం లేదా త్రైమాసికం
- ఆదాయాలను నిర్ణయించడంలో మొత్తం అంచనా లేదా ఆత్మాశ్రయత
- రిజర్వ్ బ్యాలెన్స్ యొక్క ధోరణి
- బహిర్గతం యొక్క పారదర్శకత
- అసాధారణమైన, అసాధారణమైన లావాదేవీల చర్చ
- ఆదాయాల ప్రో ఫార్మా కొలతల ఉనికి
- సంబంధిత పార్టీ లావాదేవీల ప్రకటన
- కార్యకలాపాల నుండి వచ్చే నికర ఆదాయ నిష్పత్తి
ఆదాయాల కొలతల నాణ్యత
కంపెనీలు వాటాల ఆదాయాలు మరియు స్టాక్ నుండి షేర్లను తిరిగి కొనుగోలు చేయడం ద్వారా ధరల నుండి ఆదాయాల నిష్పత్తి వంటి ఆదాయ చర్యలను మార్చగలవని కూడా గమనించాలి, ఇది బకాయి షేర్ల సంఖ్యను తగ్గిస్తుంది. ఈ కారణంగా, నికర ఆదాయం తగ్గుతున్న ఒక సంస్థ ప్రతి షేరు వృద్ధిని సంపాదించగలదు. ఆదాయాలు పెరిగినందున, ధర-నుండి-ఆదాయ నిష్పత్తి కూడా తగ్గుతుంది, ఇది స్టాక్ తక్కువగా అంచనా వేయబడిందని లేదా అమ్మకానికి ఉందని సూచిస్తుంది. వాస్తవానికి, కంపెనీ వాటాలను తిరిగి కొనుగోలు చేసింది. కంపెనీలు తిరిగి కొనుగోలు చేయడానికి అదనపు రుణాలు తీసుకున్నప్పుడు ఇది ప్రధానంగా ఆందోళన చెందుతుంది.
ముగింపు
ఆదాయాల నాణ్యతను కొలవడానికి ఒకే లక్షణం లేదు. ఏదేమైనా, ఫైనాన్షియల్ స్టేట్మెంట్ వినియోగదారులు, ముఖ్యంగా ఆడిట్ కమిటీలు మరియు నిర్వహణ, ఫైనాన్షియల్ రిపోర్టింగ్ యొక్క నాణ్యతను అంచనా వేయడంలో వివేకం కలిగి ఉండాలి. నిర్దిష్ట సూచికలు మరియు లక్షణాలు దాని నాణ్యతను అంచనా వేయడంపై దృష్టి పెట్టాలి.
